Seguro D&O para juntas directivas de co-ops y condominios, explicado

De JM & ADA Associates · Actualizado el 16 de octubre de 2026

Qué cubre el seguro D&O

El seguro D&O cubre reclamos que alegan que los directores y funcionarios cometieron un "acto indebido" en el ejercicio de su cargo, como un incumplimiento de sus deberes, un error, una omisión o una declaración engañosa (vea la definición de D&O de IRMI). Para una junta directiva, la parte más valiosa suele ser la defensa: los honorarios de abogados se acumulan rápidamente, incluso cuando la junta no hizo nada malo.

Los tipos de reclamos que enfrentan las juntas directivas

• Disputas por decisiones de admisión o por aprobaciones de subarriendos y renovaciones.
• Demandas de accionistas o propietarios de unidades por cuotas extraordinarias, presupuestos o decisiones sobre reparaciones.
• Reclamos por discriminación o por aplicación desigual de las reglas del edificio.
• Disputas con contratistas, agentes administradores o vecinos por acciones de la junta.

Quiénes están asegurados

Una póliza D&O para juntas directivas normalmente cubre a los directores y funcionarios actuales, anteriores y futuros, y por lo general a la propia entidad del co-op o del condominio. Muchas pólizas pueden extenderse a los miembros de comités y, en algunos casos, al agente administrador mientras actúa en nombre de la junta. Revise la definición de "asegurado" en su póliza.

Por qué a las juntas directivas de Nueva York les importa la indemnización

La mayoría de los co-ops de NYC son corporaciones comerciales, y la Business Corporation Law de Nueva York permite que una corporación compre un seguro para financiar la indemnización de sus directores y funcionarios (BCL §726). Los condominios se rigen por la Condominium Act (Real Property Law, Artículo 9-B) y por sus estatutos. En ambos casos, los documentos de gobierno establecen cuándo el edificio indemnizará a los miembros de la junta, y el seguro D&O es lo que paga esa promesa.

Exclusiones comunes que debe conocer

Por lo general, las pólizas D&O no cubren lesiones corporales ni daños a la propiedad (eso le corresponde a la responsabilidad civil general), y excluyen el fraude deliberado y las ganancias ilícitas. Algunas pólizas para juntas directivas excluyen o limitan los reclamos por defectos de construcción, por no mantener un seguro, o los reclamos entre personas aseguradas. Lea las exclusiones con su corredor antes de la renovación.

¿Qué límite necesita?

Depende del tamaño y del historial del edificio. Los prestamistas pueden fijar un mínimo. Por ejemplo, Fannie Mae exige que los prestatarios co-op tengan un seguro D&O de al menos $1 million con un deducible no mayor de $50,000 (Fannie Mae Multifamily Guide, §503.05).